Η εταιρεία Freedom: του δισεκατομμυριούχου Timur Turlov είναι ύποπτη για οικονομικά παραπτώματα

[petros]

Η γνωστή ερευνητική εταιρεία Hindenburg Research δημοσίευσε πριν λίγες ημέρες μια έκθεση που καταρρίπτει ευθύς κατηγορίες κατά της Freedom Holding Corp., μιας εταιρείας χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών που εδρεύει στο Καζακστάν και είναι εισηγμένη στον Nasdaq. Στην έκθεση αυτή, αναφέρονται παράνομες δραστηριότητες που έχουν ανακαλυφθεί.

Για όσους δεν γνωρίζουν αξίζει να σημειωθεί πως ο Timur Turlov, ο 35χρονος ιδρυτής της Freedom Holding, είναι δισεκατομμυριούχος σύμφωνα με το Forbes από το 2021, με εκτιμώμενη περιουσία που ανέρχεται στα 3,2 δισεκατομμύρια δολάρια, αλλά η αξία αυτή μειώθηκε κατά περισσότερο από 100 εκατομμύρια δολάρια μέσα σε μια μόνο μέρα. Το Forbes το 2021 είχε εκφράσει ανησυχίες για την ανεξήγητη άνοδο της τιμής της μετοχής της Freedom Holding και είχε τονίσει ορισμένα ανησυχητικά ζητήματα σχετικά με τη δομή της εταιρείας.

Σύμφωνα με την έρευνα της Hindenburg, η θυγατρική Freedom Finance φέρεται να απέφυγε τις αμερικανικές και ευρωπαϊκές κυρώσεις μετά την εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία, προσφέροντας υπηρεσίες σε πελάτες με έδρα στη Ρωσία, συμπεριλαμβανομένων πελατών που ήταν στοχοποιημένοι από κυρώσεις. (Η εταιρεία παραδέχτηκε ότι παρείχε "χρηματιστηριακές υπηρεσίες σε ορισμένα φυσικά και νομικά πρόσωπα που υπόκεινται σε κυρώσεις" στην τελευταία της ετήσια έκθεση).

Πρόσθετα, η Hindenburg Research κατηγορεί τη Freedom Holding Corp. για "κατασκευή εσόδων" και την χειραγώγηση της τιμής της μετοχής της. Σύμφωνα με την έρευνά της, η Freedom Holding φαίνεται να έχει προβλήματα σε πολλές κατηγορίες οικονομικών ατασθαλιών που απαιτούν περαιτέρω έρευνα.

Η τιμή της μετοχής της εταιρείας έκλεισε με μια πτώση 3,2% την Τρίτη, με κεφαλαιοποίηση περίπου 4,4 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Ο Timur Turlov κατέχει πάνω από το 70% των μετοχών, γεγονός που καθιστά την τιμή της μετοχής λιγότερο ευαίσθητη στις διακυμάνσεις που συνήθως σχετίζονται με το γενικό επενδυτικό κλίμα.

Σε αντίθεση με τις κατηγορίες που διατυπώνει η έκθεση της Hindenburg, η Freedom Holding αντιδρά με αποφασιστικότητα. Ένας εκπρόσωπος της εταιρείας δήλωσε στο Forbes ότι οι ισχυρισμοί αυτοί είναι αβάσιμοι. Το σχόλιο αυτό στάλθηκε μέσω ηλεκτρονικού ταχυδρομείου και επισημαίνει ότι η Freedom Holding και οι θυγατρικές της συνεχίζουν να συμμορφώνονται με όλες τις απαιτούμενες γνωστοποιήσεις προς τις ρυθμιστικές αρχές και τους επενδυτές. Επιπλέον, δίνεται η δυνατότητα στους επενδυτές να εξετάσουν τις ελεγμένες οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας στην ιστοσελίδα της.

Παρά τις αμφισβητήσεις και τις κατηγορίες, η υπόθεση αυτή προκαλεί αναστάτωση στον χώρο των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών και απαιτεί περαιτέρω έρευνα και διαλεύκανση. Είναι σημαντικό να παρακολουθούμε την εξέλιξη της υπόθεσης και να αναμένουμε την απόφαση των ρυθμιστικών αρχών και των επενδυτών για την περαιτέρω εξέταση των ζητημάτων που έχουν τεθεί σε ερώτηση.

Είναι σημαντικό να αντιληφθούμε ότι η υπόθεση αυτή αφορά όχι μόνο την εταιρεία Freedom Holding και τον Timur Turlov, αλλά και την ευρύτερη επικράτεια του χρηματοπιστωτικού κλάδου και τη συμμόρφωσή του προς τους κανονισμούς και τις κυρώσεις.

Η εκτιμώμενη περιουσία του Timur Turlov, ως δισεκατομμυριούχου, δίνει έμφαση στη σημαντικότητα της υπόθεσης. Οι κατηγορίες για κατασκευή εσόδων και χειραγώγηση της τιμής της μετοχής αφήνουν ανοιχτά ερωτήματα για τον τρόπο λειτουργίας της εταιρείας και την ακεραιότητά της.

Εντούτοις, πρέπει να περιμένουμε να δούμε πώς θα εξελιχθεί η υπόθεση και να μην βγάζουμε βιαστικά συμπεράσματα. Οι απαντήσεις θα πρέπει να προέλθουν από επίσημες έρευνες και διαδικασίες ελέγχου από τις αρμόδιες αρχές και οργανισμούς. Τονίζεται επίσης η σημασία της διαφάνειας και της ανεξάρτητης επικράτειας των ανεξάρτητων οργάνων ελέγχου και του δημοσιογραφικού έργου για την εξεύρεση αντικειμενικών απαντήσεων.

Ο κόσμος της χρηματοοικονομικής επένδυσης είναι σύνθετος και χρειάζεται διαφάνεια, εμπιστοσύνη και ακρίβεια για να λειτουργήσει αποτελεσματικά. Η υπόθεση αυτή είναι μια υπενθύμιση για την ανάγκη τήρησης των κανόνων και των κανονισμών σε αυτόν τον σημαντικό τομέα της οικονομίας και για την ανάγκη διασφάλισης της διαφάνειας και της ενημέρωσης του κοινού. Μόνο έτσι μπορούμε να διασφαλίσουμε την ακεραιότητα και την αξιοπιστία του χρηματοπιστωτικού συστήματος και των επενδύσεων.

Η Freedom Holding Corp. βρέθηκε αντιμέτωπη με σοβαρά προβλήματα το προηγούμενο έτος. Οι προηγούμενοι ελεγκτές της εταιρείας, η μικρή εταιρεία WSRP LLC με έδρα τη Γιούτα, αντιμετώπισαν κυρώσεις από το Συμβούλιο Λογιστικής Εποπτείας Δημόσιων Εταιρειών τον περασμένο Δεκέμβριο. Κυρίως, κατηγορήθηκαν για την παράλειψη να εξετάσουν διεξοδικά τον επιχειρηματικό σκοπό των συναλλαγών με συνδεδεμένα μέρη. Ως αποτέλεσμα, η Freedom αναγκάστηκε να διορθώσει τα οικονομικά της στοιχεία για το 2022 και να αναθεωρήσει τρεις διαφορετικές τριμηνιαίες εκθέσεις, συμπεριλαμβανομένων του τέταρτου τριμήνου του 2021 και των δευτέρου και τρίτου τριμήνου του περασμένου έτους. Επιπλέον, ο Nasdaq απειλεί ότι θα αποκλείσει την εταιρεία από το χρηματιστήριο από τις 15 Ιουνίου του 2023.

Όταν το Forbes πρωτοδημοσίευσε άρθρο για τη Freedom πριν από δύο χρόνια, η εταιρεία είχε καταφέρει να ενταχθεί στο "κλαμπ των δισεκατομμυριούχων" χάρη στα εντυπωσιακά κέρδη της. Ο ιδρυτής και CEO της Freedom, ένας νεαρός επιχειρηματίας ρωσικής καταγωγής, είχε καταφέρει να εισάγει την εταιρεία στον Nasdaq τον Οκτώβριο του 2019. Σε συνέντευξη που παραχώρησε στο Forbes από το σπίτι του στο Αλμάτι του Καζακστάν, εξήγησε τη φιλοδοξία του να κάνει τη Freedom Holding μια δημόσια εταιρεία με εμφανή παρουσία στις αμερικανικές χρηματαγορές.

Τα τελευταία διαστήματα, πρώην υπάλληλοι και αναλυτές της Freedom Finance μοιράστηκαν τις εμπειρίες τους και απόψεις τους με το Forbes, αναδεικνύοντας προβλήματα που αφορούν τόσο την εταιρική κουλτούρα όσο και το επιχειρηματικό περιβάλλον της εταιρείας.

Σύμφωνα με έναν πρώην υπάλληλο της Freedom που εργαζόταν στο Ντουμπάι, οι πρακτικές της εταιρείας θύμιζαν "σερίφηδες" που αναζητούσαν μη δηλωμένα κεφάλαια και σκοτεινά χρηματικά μέσα για να επωφεληθούν στις χρηματαγορές, πρακτικές που είχαν εφαρμόσει με επιτυχία στη Ρωσία. Το ανησυχητικό είναι ότι, σε μη δηλωμένα κεφάλαια, τα χρήματα μπορεί να είναι οτιδήποτε, ιδίως σε αγορές όπως αυτή του Ντουμπάι. Το ανώνυμο πρώην μέλος της εταιρείας πρόσθεσε πως υπήρχε ανησυχία ότι τα κεφάλαια αυτά μπορούσαν να προέρχονται από τρομοκράτες ή εγκληματικές οργανώσεις, διότι τα πάντα ήταν ασαφή στο αδιέξοδο αυτό της οικονομίας.

Οι αποκαλύψεις δεν περιορίστηκαν μόνο στο οικονομικό μέρος. Πρώην εργαζόμενοι και αναλυτές αποκάλυψαν την ύπαρξη ενός τοξικού περιβάλλοντος εργασίας στην εταιρεία Freedom Finance. Οι αναφορές κατέγραψαν ότι το εργασιακό περιβάλλον υπήρξε αντιπαραγωγικό και ασταθές, με υπαλλήλους που διαμαρτυρόνταν για καθυστερήσεις στην καταβολή μισθών και προμηθειών.

Οι ανησυχητικές αυτές αποκαλύψεις ρίχνουν σκιά πάνω από το μέλλον της Freedom Holding Corp., ενώ οι προκλήσεις στον τομέα της οικονομικής διαφάνειας και της εργασιακής κουλτούρας φαίνεται να παραμένουν. Η εταιρεία πρέπει να αντιμετωπίσει αυτές τις προκλήσεις για να αποφύγει την αποκλεισμό της από τον Nasdaq και την απώλεια της εμπιστοσύνης των επενδυτών, κάτι που θα έχει σημαντικές επιπτώσεις στο μέλλον της εταιρείας στις χρηματαγορές.